先物(短期)⇒現物(長期)に資金がスライドする買いトレンドは本物だ。昨年秋、日経平均株価は21年ぶりとなるバブル後最高値を更新した。この上昇を支えていたのが、東証の売買代金の6割以上を占めるとされる外国人投資家だ。圧倒的な資金力で日本の株式市場を動かす外国人投資家は、具体的にどんな銘柄を好むのか。その「傾向と対策」を探ってみた! 外国人投資家が好きな日本株とは?
説明ばかりしていても仕方がないので、この日本市場を牛耳っている外国人の売買動向をどうやって投資戦略に活かせば良いか?を解説したいと思います。 下図をご覧ください。こちらは2019年1月~2021年1月までの外国人投資家の売買動向と日経平均株価の推移をプロットしたものになります。 如何でしょうか? 正直、これを見ても何も分からないというのが正直な感想ではないでしょうか? 日本株市場を牛耳る外国人投資家の投資戦略を盗め！外国人投資家の直近1年の保有率がアップしている増収増益株4銘柄に乗っかって大きく儲けろ！｜株式投資で儲ける方法＆注目銘柄を大公開！｜ザイ・オンライン. 何やら買い越し・売り越しに周期的なものがあるようにも思えますが、頻繁に売り買いを逆転させているようにも思えますし・・・ はい、そうなんです。これだけ見ていても何も分かりません。 ですので、「外国人が先週買ったから、〇〇だ。」などと解説している方がいらっしゃったら、あまり信用しないほうがいいでしょう(笑)。 ではどうすればこの情報を投資戦略に活かせるのでしょうか? ここで私が以前から分析に使っている手法をお伝えします。 下図をご覧ください。 こちらは、外国人の売買動向そのもののデータではなく、13週移動平均と26週移動平均を計算し、株価と一緒にプロットしたものになります。 株価の動きと売買動向の動きが綺麗に連動しているように見えませんか? つまり、 「外人が売り越しだ、買い越しだ!」などを議論するのではなく、その売買動向のトレンドを見ることが大事だということになります。 でもトレンドってどうやって見るの? 勘の鋭い方なら、もうお分かりになられるかと思います。 移動平均、トレンドと来れば、株価のチャート分析でも良く使われるあれですよね? はい、そうです。ゴールデンクロス、デッドクロスという手法です。 再度、下図をご覧ください。 赤丸で囲った部分がゴールデンクロス、デッドクロスが起こった場所になります。 これを見る限り、コロナショックの下落をいち早く察知し、またその後の株価反発もしっかり的中できています。 唯一、1番目の赤丸で起こったデッドクロスが騙しのケースになりますが、 これを回避する手法として、更に売買動向の金額がマイナスかプラスかも見るようにしていただければと思います。 つまりまとめると、 » 売買動向の数値がマイナス圏で起こったゴールデンクロス » 売買動向の数値がプラス圏で起こったデッドクロス この2つのケースだけ重要視していただければと思います。 最初のデッドクロスでは、売買動向の数値がマイナス圏で起こってしまいました。これは騙しである可能性が高いと言えます。 一方、2番目のゴールデンクロスは、売買動向の数値がマイナス圏で起きたので正解。3番目のデッドクロスも、プラス圏で起きたので正解。そして4番目のゴールデンクロスも、マイナス圏で起きたので正解となります。 実際に2、3、4番目のクロス時点でそれぞれポジションを取っていれば利益を稼ぐことができたことが図よりお分かりになるかと思います。 今後の展望は?
ジワジワ来ている流れは本物になるのか 「外国人投資家が日本株買いに動き出した」というのは本当なのか?必ずしもアベノミクスを評価してのことではないようだが・・・(写真:長田洋平/アフロ) 外国人投資家が「重い腰を上げた」? 前回のコラム 「外国人投資家がついに日本株を買い始めた?」 では、外国人投資家による日本株買いの「兆し」について記述したが、本当に外国人投資家が「重い腰を上げた」可能性がでてきた。 この1週間の日経平均株価(17-21日)は、1. 95%上昇した。高い壁となっていた9月の戻り高値1万7156円を上抜いており、NYダウ(同+0. 04%)、独DAX(同+1. 外国人投資家 日本株 ソフトバンク 9434. 23%)など先進国の株価指数では最も高いパフォーマンスを出している。 「前回はわかりやすかった」と好評をいただいたので、今回も10月第2週の「投資部門別売買動向」(原則毎週第4営業日に東証から「1週間前のデータ」が発表になる)を用いて、今後の日本株の展開を確認したい。なお、 10月1日配信の記事で紹介した「ヒンデンブルグ・オーメン」 は現時点ではまだ点灯していないが、引き続き微妙な状況が続いている。 10月第2週(11日-14日)の日経平均は前週比3. 72円安(同-0. 02%)、TOPIXは同3. 42ポイント安(同-0. 25%)と小幅ながらマイナスとなっている。20日大引けに東証が発表した投資部門別売買動向の内容を細かく見ていくと、 現物市場 【売り手】 投信・・・・・・・513億円 生損保・・・・・・128億円 個人投資家・・・・120億円 【買い手】 外国人投資家・・・1132億円 事業法人・・・・・ 140億円 この現物市場のデータに先物のデータを加えてみよう。そうすると、より方向性が鮮明になって来る。
76%押し下げた計算なのに対し、買い越した18週では同5.
どうも、あおりんご( @aoringo2016 )です。 2018年から現在にかけて日本の株式市場は乱高下をくりかえしています。 そんななかで、その乱高下の原因として「 日本の株式市場は外国人投資家が多く持っているから〜 」という理由を耳にします。 つまり、外国人投資家が日本株式を多く持っていることにより 外国人投資家の影響が日本の株式市場においてより強くはたらきやすい という意味になります。 正直なところ、ぼくもこの結論に対して疑ったりはしていませんでしたが、 いつから外国人投資家の影響力が強くなったの? 本当に外国人投資家の影響力が強いなら、日本株式市場でどれくらい保有金額と割合を持っているの? と、疑問が浮かんできました。 そこで今回は日本取引所グループから得られたデータをもとにこれらの疑問を確認してきます。 日本株式における外国人投資家の影響 結論①:外国人投資家の影響力が強くなったのはアベノミクス以降 この答えは、日本株式市場に外国人投資家が多く登場するようになったのは 1997年のアジア通貨危機以降 で、保有金額が逆転しはじめたのは 2002年以降 、さらに全体の保有金額のトップになったのは 2012年のアベノミクス以降 となります。 結論②:日本株式における外国人投資家の保有金額は181兆円(29. 1%) 本当に外国人投資家の影響力が強いなら、日本株式市場でどれくらい保有金額を持っているの? この疑問ですが、この答えは外国人投資家の保有額は 181兆円 で、これは全体の保有金額の 29. 外国 人 投資 家 日本 株式会. 1% にあたります。 一方で日本の金融機関の保有額は183兆円と、外国人投資家と同程度となっています。 これらのことから、 外国人投資家の保有金額が日本の株式市場に多大なる影響を与えているわけではない ことがわかります。 では順にデータで見ていきましょう。 投資部門別株式保有金額の推移 それでは図1. のデータをご覧ください。 図1. 投資部門別株式保有金額の推移 (出典:日本取引所グループ) このデータは、日本取引所グループからもってきた1970年〜2018年までの投資部門別株式保有金額の推移です。 投資部門の分け方は 個人、その他 外国法人等 事業法人等 証券会社等 金融機関小計 となっています。 1997年以降に外国人投資家が日本株式を大きく買いはじめた 図1.
07円をつけ、バブル以来27年ぶりの高値をつけたと話題になりました。 しかし、同じ時のドル建て日経平均株価を見てみると2月につけた高値を超えていないことがわかります。外国人投資家はドル建てで評価されるので、この高値を取りきれないと見て利食い売りを出した可能性があります。 このように、 円建ての日経平均株価とドル建ての日経平均株価では見えている景色が違う ことがあります。外国人投資家の売買動向とともに、ドル建て日経平均株価もチェックするといいでしょう。 相場を見通す鍵 株式市場で最大の投資主体である外国人投資家の動向を把握することは大切です。特に大幅な買い越しや売り越しが出ると数週間以上の持続性があり、相場動向を見通す手がかりになります。 ただし、その際の注意点は、東証の発表する「投資部門別売買動向」は前週分のデータであり、つまり過去の情報であるという点です。 そのことを念頭に置いて、外国人投資家の動向を今後の参考にしてみてはいかがでしょうか。 【おすすめ】 なぜ明日上がる銘柄がわかるのか 元手30万を数億円の利益に変えたプロの銘柄選び
(本記事は、菊地正俊氏著書『 No. 1ストラテジストが教える 日本株を動かす外国人投資家の儲け方と発想法 』日本実業出版社、2017年12月10日刊の中から一部を抜粋・編集しています) 【関連記事 『No. 1ストラテジストが教える 日本株を動かす外国人投資家の儲け方と発想法』より】 ・(1) 外国人投資家は「どのような」日本株を「どれくらい」買っているか ・(2) トランプ氏、レイ・ダリオ氏――著名投資家発言から相場動向を読みとるには ・(3) 日銀の出口戦略「40年かかる可能性」も ポートフォリオにはボロ株ばかり残る? ・(4) フィンテック時代に銀行が生き残るカギ 駅前の地価が高い場所に本当に必要? ・(5) 外国人投資家が注目する「元村上ファンド」丸木氏が経営するアクティビストとは? 日本株保有比率は約30% 投資家別の株式保有比率は、東証が年に1回発表する「株式分布状況調査」で知ることができます。外国人投資家の日本株保有比率(金額ベース)は1990年度末の4. 7%から、ピークとなった2014年度末に31. 7%に高まった後、2015年度末に29. 8%に低下し、2016年度末に30. 株価に大きな影響を与える「外国人投資家」とは何者か？ その動向を探る｜かぶまど｜株価の向こう側を知るメディア. 1%と若干回復しました。 同調査では金額ベースの保有比率以外に、株数ベースの保有比率も発表しています。2016年度末の株数ベースの保有比率は26. 5%と、金額ベースよりも若干低くなっています。これは、外国人投資家は時価総額が大きい大型株の保有比率が高いためです。 この「30%程度」が高いか低いかは、意見が分かれるところです。33. 3%超の保有であれば、M&Aなど株主総会で特別決議が必要な案件に反対できますが、経営パフォーマンスが悪い社長を解任するには50%超の保有比率が必要です。 日本の機関投資家もスチュワードシップ・コードの受け入れによって、議決権行使は是々非々で行なうようになっていますが、日本の株式市場はまだ安定株主比率が高く(みずほ証券の子会社である日本投資環境研究所では、東証1部全体の安定株主=主に政策保有株主の比率を50%程度と推計しています)、純投資の株主の意見が経営に十分反映されていません。 【合わせて読みたい「伝説の投資家」シリーズ】 ・ 「世界三大投資家 ジム・ロジャーズ」と「インド人大富豪 サチン・チョードリー」に学ぶ富の築き方 ・ "超"大物投資家たちの思考・手法とは?
30 トラ (ジパング) [US] 2021/07/01(木) 19:05:04. 07 ID:hCe6R2fE0 どうせツイフェミがイチャモンつけてんだろ? ↓ なんだこれは… ソフマップ臭がして生々しい 鑑定結果 名器度は5よりの4! 33 サビイロネコ (東京都) [ニダ] 2021/07/01(木) 19:06:25. 66 ID:roQ2WlzL0 バッグと厚底に何か意図があるのかw >>1 女だけど1990年代頃までの 「表現の自由」を取り戻して欲しい ワンピースの紐は、ほどいてのメッセージか 36 ペルシャ (神奈川県) [AU] 2021/07/01(木) 19:08:23. 21 ID:A1L/ZuAL0 何だこのハンドバッグ?私物? むしろ女性が政治の場に進出するの図 って言うと聞こえがいい 38 斑 (東京都) [ニダ] 2021/07/01(木) 19:09:37. 海女萌えキャラクター：新しいポスターを２８日から配布 | 毎日新聞. 82 ID:mctfxCpi0 これは別の意味で酷い出来w 39 ジャガー (ジパング) [UA] 2021/07/01(木) 19:10:46. 48 ID:XQF7s8lR0 これは討論会のポスターとして意味不明だし批判されても仕方なく思える 青年会議所なんて二代目経営者のオヤジの集まり こういう感性なんだよ コンパニオンだな これ パヨちんの巣窟の国分寺なのに 44 ロシアンブルー (ジパング) [CN] 2021/07/01(木) 19:17:58. 80 ID:epEK235A0 これ見て興味持つのは若者じゃなくスケベなジジイだけだぞ 45 キジ白 (東京都) [US] 2021/07/01(木) 19:18:26. 58 ID:wUDmBo1R0 プロのモデルに見えないしフリー素材っぽくもないよな ヘアメイクもスタイリストもなしに、私服で適当に撮りました感がすごい デザイナーも入ってなさそうだし、何なのこれ ポージングとかも素人のおじさんが指示してそう >>45 だから、ギャグなんだよ モデルがブサイクでも容赦ないな 別に良いとも悪いとも思わない こんなんにいちいち目くじら立ててクレームわざわざ入れるってどんな人生送ってんだよ 国分寺青年会議所の痴的レベルはこの程度ってことだろう。 馬鹿自民党に投票する馬鹿有権者の典型じゃねーか? なんだこれはとは思うけど廃棄しろ作り直せとは思わないな 51 キジ白 (東京都) [US] 2021/07/01(木) 19:26:08.
まるで男性向けのグラビア?
97 ID:wUDmBo1R0 この写真さ、ネットの拾い物というか盗用だったら笑うな >>42 どっちかといか巣窟は国立市の方があれだろ 56 アメリカンボブテイル (やわらか銀行) [US] 2021/07/01(木) 19:57:43. 79 ID:nx1tIfBB0 こういう楽しみがないと青年会議所なんて誰もやらなくなるぞ >>1 意味わからん上に、なんか昭和っぽいな(笑) だっせぇww 58 マヌルネコ (栃木県) [US] 2021/07/01(木) 19:59:42. 00 ID:RDQKlIbz0 バブル世代のセンス? まあこれやり出したら何でもアリになるからなw 61 トンキニーズ (東京都) [US] 2021/07/01(木) 20:04:47. 00 ID:VAMXI7S00 日付がないのが怖い こんな所に晒されてる、この女の人の版権とかプライバシーはどうなってるの? パヨの巣窟だからこんなもんか 64 ウンピョウ (茸) [US] 2021/07/01(木) 20:17:11. 69 ID:O7nBe0n30 >>1 なんか物凄い場末感があるんだが 65 コラット (岐阜県) [US] 2021/07/01(木) 20:19:29. 02 ID:kU5NZdcZ0 そもそもブサイクすぎて中高年しか見向きしなさそう もう男と女とトランスジェンダーにスーツ着せて3人並ばせとけよ! 67 ブリティッシュショートヘア (東京都) [ニダ] 2021/07/01(木) 20:31:31. 39 ID:MLPpB0C20 子供の頃電話ボックスで見かけた小さなチラシみたいだな 何が不味いんだろうな 68 ヨーロッパヤマネコ (鹿児島県) [ニダ] 2021/07/01(木) 20:34:08. 国分寺市長選の市民討論会のチラシが温泉宿のコンパニオンみたいと話題に。青年会議所が制作. 56 ID:Hi1Gxfi70 こういうフェミニストのいちゃもんには 女性を差別するのはやめろ!っていって撤回や謝罪なんてする必要ないんだよw 下手に謝罪するバカがいるから、調子こいて他にもいちゃもんつけだすんだから 女性が表紙で文句言ってる連中のほうが女性差別だろw ぶっちゃげ水着でも問題ねーよ 69 シャルトリュー (石川県) [NL] 2021/07/01(木) 20:35:14. 02 ID:ZblZmaMn0 また微妙にブサイク持ってきたなw 70 パンパスネコ (埼玉県) [RU] 2021/07/01(木) 20:35:36.